AI基金华泰保兴成长优选A（005904）披露2026年一季报，第一季度基金利润622.06万元，加权平均基金份额本期利润0.0114元。报告期内，基金净值增长率为0.47%，截至一季度末，基金规模为12.06亿元。
　　该基金属于偏股混合型基金。截至4月21日，单位净值为2.399元。基金经理是田荣，目前管理的2只基金近一年均为正收益。其中，截至4月21日，华泰保兴成长优选A近一年复权单位净值增长率最高，达57.57%；华泰保兴吉年福最低，为48.13%。
　　基金管理人在一季报中表示，本产品保持着对部分周期品的超配。美以伊冲突后，贵金属的快速下跌是前所未见的，是价格高位面临产油国被动抛售、杠杆资金和量化交易踩踏的结果，而黄金股的调整比金价更甚，我们认为跌出了性价比，因而有所加仓，中长期结构性逻辑变化不大，而主导短期周期性的美国利率预期，市场有些过于悲观。铜、铝、镍等基本金属，以及化工中的部分品种如炼化、聚酯等，供给端均受到一定影响，但基准假设下需求预期中期看是缓慢修复的，也存在机会，其中铝供给受影响较多且供给恢复周期较长，而对于格局显著改善的化工公司来说也值得积极看待，比如炼化公司高价原料采购相对较少，而享受了部分库存收益，虽然短期部分产品需求受压制、价差受损，但格局端显著受益于海外产能加速退出，随着市场恢复常态，格局端的改善是比以月为单位的油价下行周期性受损更为重要的中期变化，我们认为也值得加强配置。
　　截至4月21日，华泰保兴成长优选A近三个月复权单位净值增长率为0.88%，位于同类可比基金128/265；近半年复权单位净值增长率为11.85%，位于同类可比基金101/265；近一年复权单位净值增长率为57.57%，位于同类可比基金72/265；近三年复权单位净值增长率为46.06%，位于同类可比基金61/261。
　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
　　截至3月31日，基金近三年夏普比率为0.8857，位于同类可比基金19/260。
　　截至4月21日，基金近三年最大回撤为22.15%，同类可比基金排名45/259。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为22.34%。
　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为90.95%，同类平均为86.02%。2024年三季度末基金达到93.84%的最高仓位，2022年末最低，为70.02%。
　　截至2026年一季度末，基金规模为12.06亿元。
　　截至2026年一季度末，基金十大重仓股分别是国城矿业、紫金矿业、大金重工、吉利汽车、阳光电源、圆通速递、银轮股份、宁德时代、牧原股份、招金矿业。
（文章来源：中国证券报·中证网）