盘面简述
　　周二，A股冲高回落，小幅反弹，创业板领涨。盘面上，光伏设备、能源金属、小金属、汽车服务、汽车零部件、有色金属、风电设备、商业百货、橡胶制品、船舶制造、房地产服务、煤炭、贵金属、电网设备等行业涨幅居前；保险、航空机场、银行等行业小幅回调。题材股方面，汽车一体化压铸、TOPCon电池、HIT电池、刀片电池、固态电池、钙钛矿电池、稀土永磁、华为汽车、特斯拉等概念涨幅居前，题材股总体呈现普涨格局。
　　热点板块
　　光伏设备领涨：钧达股份涨停，海泰新能、固德威、晶科能源、锦浪科技、中信博、阳光电源、中来股份、晶澳科技、上机数控、爱旭股份、上能电气涨逾4%。
　　汽车零部件走强：湖南天雁、广东鸿图、嵘泰股份、上海沿浦、浙江世宝、正裕工业、瑞鹄模具、爱柯迪等涨停，襄阳轴承、光洋股份、文灿股份、沪光股份涨逾7%。
　　商业百货走强：广百股份、人人乐、新华百货、中兴商业涨停，中央商场、友好集团、大连友谊、步步高、家家悦、汇嘉时代、友阿股份、徐家汇等涨逾4%。
　　机器人概念股午后走高：中大力德、巨轮智能涨停，新元科技涨超15%，昊志机电、秦川机床、光洋股份等涨超7%。
　　消息面
　　外部扰动袭来，私募最新研判：考虑增加大盘价值股配置
　　上周以来全球股市集体出现一轮回调。多家私募机构表示，短期投资者观望情绪较浓，可能仍对市场运行带来一定影响。在当前私募全行业仓位水平仍处年内中位水平的背景下，从具体策略应对来看，将考虑增加大盘价值股配置、适当提升持股集中度或减配受海外市场影响突出的行业。
　　证券日报头版评论：3100点不纠结坚定信心看长远
　　对于成熟的投资者来说，不纠结于短期指数点位，看清底层逻辑，把握市场方向才是长期制胜之道。从目前情况看，与A股成长因素密切相关的经济趋势呈现出向好迹象，投资者对此要有细致的观察。
　　今年来超30城调整楼市限购政策：“高频小步优化”将成特点
　　据澎湃新闻不完全统计，今年以来，包括郑州、秦皇岛、福州、衢州、兰州、绍兴、佛山、沈阳、惠州、中山、东莞、句容、长沙、扬州、合肥、沈阳、杭州、湖州、银川、大连、哈尔滨、唐山、无锡、江门、广州、九江、南京、武汉、成都、廊坊、海宁、苏州、西安、济南、青岛、天津等36个城市调整了楼市限购政策。
　　巨丰观点
　　周一A股缩量调整，盘中沪指逼近3100点整数关口，市场情绪跌落至冰点。隔夜美股市场低开高走，新能源汽车、航空板块大幅反弹，刺激A股展开反弹。过去一个月大幅回调的风电、光伏、锂电等赛道股强势反弹，早盘创业板指数盘中涨幅达到2%，但市场反弹后抛压出现，冲高回落。
　　除了赛道股，煤炭大幅上涨，商业百货板块延续近期强势，汽车零部件则掀起涨停潮；周五大跌的券商板块依旧处于调整之中；早盘强势拉升的地产、芯片午后涨幅收窄，三安光电成为今天被做空的明星股，上证指数午后多次翻绿。
　　总体看，A股近期仍是结构性行情，大盘短线连续调整并破位后，技术上出现反抽，但此时操作难度较大，后期调整和修复的周期恐再次拉长，投资者不妨耐心等待止跌信号出现。此外，21日凌晨，美联储9月议息决议将公布，若加息幅度超过市场预期，全球市场恐将陷入大幅波动之中。
　　投资建议：
　　巨丰投顾认为目前压制A股投资者情绪的因素仍然是地缘政治、美元收缩、经济下行等因素。4月政策底出现后，军工、风电、光伏、锂电、芯片等高景气赛道板块止跌反弹，带领大盘展开一波中级行情。上证指数在2个月内连续突破3000~3400点4个整数关口，此后市场迎来中报季并展开持续调整。美元9月加息预期增强，导致全球市场开启避险模式。考虑到国内政策依旧宽松，经过为期两个月调整后，继续大跌可能性较低，仓位较轻的投资者可以借助于沪指回踩3100点之际回补仓位。操作上，中线继续逢低关注业绩高增长公司，对于新能源、半导体、军工等赛道股要注意分化的风险。短线可以关注商业百货、煤炭、钠离子电池、国资改革、油气储运、猪肉概念等板块。
　　【策略回顾：
　　1、清明节之后，我们建议关注赛道股，逻辑是率先展开调整且调整幅度最深的赛道股止跌反弹，才能激活市场做多信心！
　　2、4月21日，我们把主线中的基建调整为低价国资改革主题，5月31日午后提醒国资改革题材可能短线将出现调整。
　　3、5月，我们旗帜鲜明的指出：赛道股有望带领大盘在中报窗口期来临之前展开一波中级行情，目前A股正在犹豫中前行！
　　4、6月6日投资主线修正为：高景气赛道股+近期ETF净流入的医药生物板块。
　　5、6月30日提示高景气赛道股经过两个月30%以上反弹后，存在阶段性调整风险。
　　6、7月13日提示注意北向资金出逃可能产生的调整。
　　7、8月15日提示注意新能源、半导体、军工等赛道股分化，
　　8、8月29日建议跟踪氢能源、国资改革、油气储运等板块。】
　　【短线关注】
　　自4月末反弹以来，风电、光伏、锂电、芯片等高景气赛道股涨幅过高，短线要注意和业绩增速是否匹配，一旦业绩增速低于预期，极有可能短线大幅回调；而如果业绩增速超预期，股价也有可能短线大幅上攻。年内表现低迷的医药、猪肉、家电等板块则有望借助于中报展开补涨行情。
（文章来源：巨丰财经）