明星基金经理的持仓变动一向是市场关注的焦点。今日晚间，“顶流”基金经理刘格菘管理的广发小盘成长（LOF）披露的2023年二季报显示，该产品6月底规模达到了82.76亿元，较一季度末的93.17亿元下降了10.41亿元。与之相对应的是，该产品二季度净值增长率为-13.52%%，上半年净值增长率则为-19.05%。
　　二季度，该基金持仓结构没有大幅度调整，依然围绕已经建立全球比较优势的高端制造产业链布局，同时加大了对于国产自主可控制造业的关注，前十大重仓股仅“一进一出”：卓胜微新进为其第十大重仓股，此前重仓的龙佰集团则退出了前十大重仓行列。同时，该产品持有的福莱特、赛力斯、亿纬锂能、隆基绿能、锦浪科技、普利特等6家公司股票数量不变。他还大举增持晶澳科技、圣邦股份和国联股份。其中，圣邦股份和国联股份股价二季度均大跌超三成，基金经理的逆市布局思路从中或可窥得些许。
　　刘格菘从中长期维度分析，经济复苏的节奏和发展速度需要时间来逐步夯实，在这过程中，他仍坚信公司的价值是由其业绩和产业链能力决定的，优秀扎实业绩终会体现在股价中。“我们认为制造业是带动我国经济发展的核心行业，其中技术升级持续、已形成行业内产品力壁垒、需求短中长期态势都较明确的细分行业有显著的投资价值。”
　　持仓结构未有大调整，圣邦股份、国联股份等被逆势增持
　　截至今年二季度末，刘格菘管理的广发小盘成长规模达到了82.76亿元，较一季度末的93.17亿元下降了10.41亿元。与之相对应的是，该产品二季度净值增长率为-13.52%%，上半年净值增长率则为-19.05%。
　　同期，该基金股票仓位为86.41%，较一季度末的89.80%有所下降，持仓结构没有大幅度调整，依然围绕已经建立全球比较优势的高端制造产业链布局，同时加大了对于国产自主可控制造业的关注。
　　具体而言，截至2023年6月底，广发小盘成长前十大重仓股依次为：晶澳科技、福莱特、圣邦股份、赛力斯、亿纬锂能、隆基绿能、国联股份、锦浪科技、普利特、卓胜微。
　　和一季度末相比，广发小盘成长持有的福莱特、赛力斯、亿纬锂能、隆基绿能、锦浪科技、普利特等6家公司股票数量不变。他还大举增持晶澳科技、圣邦股份和国联股份，增持比例分别为40%、30%、33.12%，持仓市值也分别达8.22亿元、6.04亿元、4.66亿元。
　　至此，晶澳科技晋级为广发小盘成长第一大重仓股，该股股价二季度略涨2.28%；一季度末的第七大重仓股福莱特虽未被增持，但也因二季度股价涨幅达12.24%飞升为第二大重仓股。
　　其余重仓股股价在过去的一个季度均有不同程度下跌，被大举增持的圣邦股份和国联股份股价更是分别大跌31.02%、35.26%，刘格菘二季度的逆市布局思路从中或可窥得些许。
　　同期，卓胜微新进为该产品第十大重仓股，持股数为304.21万股，持仓市值为2.94亿元，此前的第五大重仓股龙佰集团已退出前十大持仓行列。
　　广发小盘成长（LOF）今年二季度末前十大重仓股
　　部分制造业细分领域已有显著投资价值
　　二季度，市场指数总体呈现下行的态势，沪深300指数下跌5.15%，上证指数下跌2.16%，深证成指下跌5.97%，创业板指数下跌7.69%。结构方面，申万二级行业指数收益仍分化明显。
　　同期，国内市场情绪随着经济预期的变化而变化。经过第一季度经济增速较好、宏观定调稳健、逐月数据落实后，在二季度市场对后续经济动能的信心度趋于理性。海外环境中，美国经济惯性仍在持续，海外金融风险和国际关系扰动也影响了国内权益市场。
　　刘格菘从中长期维度分析，经济复苏的节奏和发展速度需要时间来逐步夯实，在这过程中，他仍坚信公司的价值是由其业绩和产业链能力决定的，优秀扎实业绩终会体现在股价中。
　　“我们认为制造业是带动我国经济发展的核心行业，其中技术升级持续、已形成行业内产品力壁垒、需求短中长期态势都较明确的细分行业有显著的投资价值。”刘格菘称。
（文章来源：财联社）