8月23日晚，上海农商银行（股票简称：沪农商行，股票代码：601825）发布2023年中期业绩报告。
　　中报显示，2023年上半年，集团实现营业收入138.86亿元，同比增长7.93%，归母净利润69.28亿元，同比增长18.47%。截至6月末，集团资产总额13594.70亿元，较上年末增长6.09%；不良贷款率为0.95%，拨备覆盖率为432.08%。整体来看，上海农商银行实现了2023至2025新三年战略规划的良好开端。
　　申万宏源最新研报指出，2023年上半年沪农商行营收增速保持逆势提升，并且绝对水平居上市银行前列，归母净利润表现更是超预期。从驱动因子来看，规模加速扩张是最大正贡献项；非息净收入同比增长29.2%，中间业务收入表现预计好于绝大多数上市银行。
　　非息收入同比增长近三成
　　2023年上半年，上海农商银行经营业绩延续“稳中有进、稳中提质”的发展态势。
　　2023年上半年，集团实现营业收入138.86亿元，其中，实现非利息净收入34.33亿元，同比增长近三成。盈利能力方面，归母净利润69.28亿元，同比增长18.47%，年化平均总资产回报率（ROA）1.08%，较上年同期上升0.05个百分点，年化加权平均净资产收益率（ROE）13.07%，较上年同期上升0.97个百分点。经营规模方面，截至6月末，集团资产总额为13594.70亿元，较上年末增长6.09%，贷款和垫款总额为6965.14亿元，较上年末增长3.86%，吸收存款本金为9794.16亿元，较上年末增长3.81%。
　　在盈利能力持续提升、存贷款规模较快增长的同时，上海农商银行资产质量亦在持续改善，风险抵补能力保持较好水平。截至6月末，集团不良贷款率为0.95%，较一季度环比下降0.02个百分点；拨备覆盖率为432.08%，较一季度环比上升9.42个百分点。集团资本充足水平持续良好，资本充足率、一级资本充足率、核心一级资本充足率分别为15.33%、12.92%、12.90%，持续高于国家金融监督管理总局规定的资本要求。
　　申万宏源认为，在实体贷款需求逐步修复、结构调优以及加强存款定价管理之下，后续息差有望保持稳定。
　　护航实体经济
　　申万宏源的研报指出，沪农商行有望继续实现量增价稳，对公紧握科创金融、普惠小微双抓手，支撑信贷快增的同时也在调优信贷结构；零售信贷需求在消费刺激政策下有望边际改善，对定价亦带来正向影响。
　　半年报显示，2023年上半年，该行加大对普惠金融、科技金融、绿色金融等重点领域的服务力度。截至6月末，该行对公贷款余额4374.46亿元，较上年末增长321.35亿元，增幅7.93%，公司客户总数达34.21万户，对公服务规模持续扩张。其中，制造业贷款余额888.43亿元，较上年末增加77.60亿元，增幅9.57%；民营企业贷款余额3054.54亿元，较上年末增加225.51亿元，增幅为7.97%。
　　普惠金融方面，截至6月末，该行涉农贷款余额676.60亿元，增幅5.03%，普惠涉农贷款余额152.36亿元，增幅34.40%，继续保持“三农”金融服务区域市场主力军地位；普惠小微贷款余额745.01亿元，较上年末增长103.87亿元，增幅16.20%，普惠小微贷款户数4.39万户，较上年末增长0.98万户，增幅28.74%；微贷中心贷款余额规模16.11亿元，较上年末增加8.15亿元，增幅102.39%，户均余额147万元，全部为信用保证类贷款。
　　科技金融方面，截至6月末，该行科技型企业贷款余额832.50亿元，较上年末增长120.38亿元，增幅16.90%，余额占比较上年末上升1.46个百分点；科技型企业贷款客户数3074户，较上年末增加614户，增幅24.96%；服务上海市近半数“专精特新‘小巨人’”企业和约三成“专精特新”中小企业，实现专业化“做精做优”。
　　绿色金融方面，截至6月末，该行绿色信贷余额573.72亿元，较上年末增长138.04亿元，增幅31.69%，绿色债券投资规模余额为104.33亿元，较上年末增长15.49%；资管产品中对绿色债券的配置规模为22.69亿元，较上年末增长36.77%，绿色租赁融资余额84.46亿元，较上年末增长20.85%。
　　科技赋能
　　围绕2023-2025新三年发展战略，上海农商银行全面深化零售转型，加快高质量发展。
　　2023年上半年，该行零售业务规模保持稳定增长，个人客户（不含信用卡客户）2187.34万户，较上年末增加92.93万户，增幅4.44%，贵宾及财富客户96.55万户，较上年末增长5.01万户，增幅5.47%，零售金融资产（AUM）余额7242.27亿元，较上年末增加275.12亿元，增幅3.95%。其中，管理代发养老金客群客户金融资产（AUM）占比达37.86%，代发养老金客群客户117.33万户，年内新增4.11万户，养老金融特色的基础进一步夯实。
　　个人贷款业务方面，上海农商银行践行数字化发展战略，推进个人贷款业务资产结构转型与管理体系优化，持续加大消费贷款等非房产按揭贷款的投放力度，截至6月末，该行个人贷款余额（不含信用卡）1909.07亿元，整体发展稳定。其中，非房产按揭类贷款余额867.14亿元，较上年末增长4.12%，信贷结构持续调整优化。
　　上海农商银行坚持“稳健”的财富管理定位，2023年上半年，该行上新财富产品逾200只，首购客户逾4万户，理财、基金、保险等代销业务快速推进，非储AUM规模稳中有升，有效带动财富业务中收同比增长39.77%，大幅提升价值创造能力。截至6月末，该行理财产品总规模1853.62亿元，在中证金牛金融研究中心发布的净值型银行理财综合能力评价中连续位列农商行第一，在普益标准主办的2023中国资产管理与财富管理行业『金誉奖』评定中，荣获“卓越大型资产管理农村商业银行”“优秀固收类银行理财产品”及“优秀投资团队奖”，资产管理业务的市场影响力持续扩大。
　　在金融业数字化转型日益深化的大环境下，上海农商银行始终围绕“坚定数字转型”战略，坚持高质量发展目标，推动科技与业务深度融合，不断深化金融科技对零售业务的赋能，持续优化手机银行，全面整合APP流量，优化线上渠道运营设计，2023年上半年理财产品线上购买率超95%，新建零售综合积分系统，设立统一的积分权益体系规则，提升客户体验和经营效能。数字化信贷平台回迁后，持续赋能在线贷款，丰富产品运营，推进渠道对接，支撑业务资产稳定增长。
　　国泰君安最新研报指出，沪农商行对公特色业务快速增长。对公贷款中，科技型企业贷款较年初增长16.9%，普惠小微贷款较年初增长16.2%，绿色信贷余额较年初增长32.7%，特色业务较好支撑了扩表速度。零售方面，个人经营性贷款占比上升而按揭占比下降，使零售贷款收益率较2022年提升15个基点。（CIS）
（文章来源：中国证券报·中证网）