4只中证2000增强策略ETF上报

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4只中证2000增强策略ETF上报
2023-08-31 14:14:00
在中证2000ETF批量获批之后,中证2000增强策略ETF也接踵而至。
  证监会官网信息显示,截至8月30日,已有4家基金公司申报中证2000增强策略ETF。包括工银瑞信、平安、银华和海富通等4家基金公司。
  其中,8月25日,工银瑞信、平安、银华等3家基金公司申报,8月28日,海富通基金申报。
  有业内人士表示,目前仍有不少基金公司计划上报中证2000增强策略ETF产品。
  值得一提的是,8月25日,首批10家只中证2000ETF刚刚获批。包括华夏、易方达、广发、汇添富、博时、南方、嘉实、富国、国泰、华泰柏瑞等基金公司。
  业内人士表示,它们目前正进入发行前的准备阶段,即将首发。
  小微盘股的“春天”
  无论是作为被动指数基金的中证2000ETF,还是作为指数增强基金的中证2000增强策略ETF,跟踪的都是中证2000指数。
  中证2000的编制方案是,剔除属于中证 800 和中证 1000 指数样本的证券,同时剔除样本空间中过去一年日均总市值排名前1500 名的证券,选取过去一年日均总市值排名前2000名证券组成,
  中证2000指数最显著的特征是“微盘”,超小盘风格突出。
  中证2000的总市值约9.1万亿元,成份股平均市值约45亿元。其成分股的自由流通市值均分布在200亿元以下,其中自由流通市值在50亿元以下的成分股数量占比 97.40%。
  同时行业分布广泛,成长属性突出,覆盖中信一级行业中的29个行业,机械设备、电子、医药生物、计算机、基础化工等行业占比较高,前五大行业占比接近 45%。
  值得一提的是,近期机构对中证2000指数产品爆发了极大的热情。
  8月11日中证2000指数发布,当天,10家基金公司率先申报布局,2周后的8月25日,首批中证2000ETF火速获批。
  基金公司抓紧布局与中证2000指数相关的产品,背后原因是中证2000指数有望受益于此轮市场的小盘风格。
  事实上,自2021年大盘股调整以来,A股市场风格由此前的大盘风格切换至小盘风格。小盘投资收益明显好于大盘。特别是以中证2000为代表的超小盘指数表现更佳。
  21世纪经济报道记者据Wind数据统计,2021年初至2023年8月24日,中证2000指数累计收益率8.11%,超过了上证指数、上证50、沪深300、中证500、中证1000、国证2000等市场主流指数。比如,跑赢沪深300指数36.7%,也跑赢中证500指数19.3%。
  增强策略ETF受青睐
  而中证2000增强策略ETF产品,除了有望受益于近两年占优的小盘风格之外,也有望受益于指数增强的“主动”优势。
  一家大型基金公司人士告诉记者,今年市场震荡,主动权益类基金卖不动,但公司的指增产品很受欢迎,相对于指数产品,不少投资人更喜欢指增产品。原因是这类产品较之跟踪的指数有一定的超额收益,尽管因为不会大幅偏离指数,所超额收益并不多。这也是今年权益基金发行遇冷,但增强策略ETF仍受欢迎的原因。
  据业内人士,增强策略ETF结合了指数增强基金和ETF基金的优势,具有“主动”属性,在对目标指数进行有效跟踪的基础上,通过增强策略积极管理指数组合与控制风险,争取实现超越目标指数投资收益的上市交易开放式基金。
  增强策略ETF的收益来源 = 指数收益Beta + 增强收益Alpha,目前市场上有21只增强策略ETF,增强策略ETF已覆盖多个主流指数,包括沪深300、中证500、中证1000、创业板、科创50、双创50等指数。
  近期申报的中证2000增强策略ETF再次扩大此类产品的覆盖范围。
  其中又以中证500、中证1000为主流。
  值得一提的是,今年新成立8只增强策略ETF在发行淡季仍受欢迎。
  其中,3只增强策略ETF募集规模超10亿,比如“一日售罄”的国泰中证1000增强策略ETF14.58亿、富国创业板增强策略ETF13.77亿、易方达中证500增强策略ETF11.43亿等。
  不过,增强策略ETF的业绩能否跑赢指数,这是投资者关注的重点,也是考验基金公司实力的关键。
(文章来源:21世纪经济报道)
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