证监会近日就《衍生品交易监督管理办法（二次征求意见稿）》（下称《办法》）公开征求意见。《办法》全面落实《期货和衍生品法》规定，充分借鉴境外成熟衍生品市场做法，总结实践经验，以问题为导向，兼顾灵活性和前瞻性，主要遵循功能监管、统筹监管、严防风险、预留空间四方面立法原则。
　　《办法》坚持功能监管、统筹监管、严防风险等原则，着力解决以下三方面问题。
　　一是落实《期货和衍生品法》要求，加强衍生品市场行政监管。《办法》将证监会监管的衍生品市场各类主体和活动全部纳入规制范围，以功能监管为导向，制定统一的准入条件、行为规范和法律责任，切实加强衍生品市场监管，促进衍生品市场规范发展。
　　二是完善监管规则，严厉打击以衍生品为“通道”规避证券期货市场监管的行为。包括禁止通过衍生品交易规避持仓限额制度、信披制度、减持限售制度，禁止通过衍生品交易实施短线交易、内幕交易、市场操纵，禁止衍生品经营机构与上市公司大股东、实控人、董监及减持限售主体开展以该上市公司股票为标的物的衍生品交易等。
　　三是加强跨市场和跨境监测监控，严防风险。《办法》建立了较为系统的跨市场、跨境监测监控机制，以防范风险，包括建立衍生品市场账户体系、交易报告库制度、基础设施数据共享机制、跨市场监测监控机制。
（文章来源：深圳商报）