伴随着数字经济和人工智能的双重拉动，全新业务和应用需求带动算力流量增长，引领光通信行业景气向上。
　　光模块、光芯片等作为光通信的基础和核心，市场规模持续增长，技术路径持续革新。未来有望向高速率、高集成、大容量发展，利用新工艺和新方案持续拓展新的应用场景。
　　可以看到的是，ChatGPT 一经推出就成为了关注焦点，为了实现其强大的功能，算力消耗巨大，更高的算力需求自然需要底层算力基础设施提供更有力的支撑。不仅上游光通信产品的需求量有望得到拉动，更重要的是，有望加速以CPO为代表的新技术路径演进。
　　有行业人士指出，光通信除了有望充分受益于AIGC、ChatGPT所驱动的高算力建设外，还将受益6G技术的推动。6G技术相比5G技术，在速率、时延、流量密度等方面都有着数量级的提升，其中峰值速率预计将超过100Gbps。因此对于光通信的传输速率以及稳定性提出了更高的要求，对于光模块的需求将进一步提高。
　　山西证券分析师高宇洋指出，美国对芯片出口管制对光模块影响较小，一是由于光模块需求主要在于海外互联网厂商，本轮限制主要针对高性能算力芯片在国内的使用，因此光通信需求受影响幅度较小。
　　此外，国内算力芯片需求提升有望带动国内光模块后续需求，利好国产光芯片应用场景扩大，相关厂商业绩有望逐步兑现，建议关注光模块中的中际旭创、新易盛、天孚通信、华工科技；光芯片领域中的源杰科技、长光华芯、仕佳光子等。
潜力股精选
中际旭创（300308)
　　新易盛（300502)
　　天孚通信（300394)
　　源杰科技（688498)
　　长光华芯（688048)
　　仕佳光子（688313)
（文章来源：金融投资报）